降息周期中，市民可以通过哪些方式打理自己的财富，实现资产的保值增值？不同理财方式的“钱生钱”之道其实各有利弊。

　　【存款】

　　银行利率未一浮到顶

　　央行此次降息之后，一、二、三年期存款基准利率分别为2%、2.6%和3.25%。

　　6月30日，记者走访、查询长沙各家银行发现，基准利率早已执行，但目前还没有银行将存款利率一浮到顶（较基准利率上浮50%）。

　　具体来看，工、农、中、建、交五大行步调一致，一年期利率较基准利率上浮12.5%，为2.25%，二年期和三年期分别为2.75%和3.25%。股份制银行略高，一年期利率较基准利率上浮25%，为2.5%，二年期和三年期分别为2.90%和3.50%。长沙银行和华融湘江银行作为本土银行，1年期存款利率则是较基准利率上浮30%，二年期和三年期分别为3.38%和4.225%。

　　提醒：各家银行调整利率后，哪家银行存款最划算？为此，记者算了一笔账。

　　如果10万元定存一年，长沙最低利率是2.25%，一年能得2250元利息，而执行一年定存利率为2.6%的长沙银行、华融湘江银行等几家银行，一年能获得2600元的利息，利息之差达350元。

　　如果10万元定存三年，长沙最低利率为3.25%，最终利息为9750元，而执行最高利率4.225%的长沙银行最终利息为12675元，利息相差2925元。

　　【银行理财】

　　理财产品收益率或跌破5%

　　银率网金融研究中心分析师表示，银行理财产品的平均收益水平预计将跌破5%的水平。不过记者统计发现，目前长沙在售的理财产品中有10多款预期收益率超过5.5%。

　　提醒：招商银行私人银行理财师表示，市民可以趁年中收益还可以的时候，购买半年或一年期品种，趁早锁定当前的高收益。

　　【大额存单】

　　收益或微调，购买需趁早

　　“这个情况下购买大额存单应该是赚的，就目前的利率水平而言，相当于上浮了57.5%。”据长沙某国有银行的工作人员介绍，近日发售的大额存单执行的是降息前央行基准利率上浮40%，1年期产品的利率为3.15%，而降息后，目前一年期定存利率上浮50%后才3%。

　　不过长沙某股份制银行人士也表示，第二批大额存单产品发售期内遇到央行降息，不排除总行同步调整大额存单新发产品利率的可能。

　　提醒：降息周期内，以存款类产品为主要资产配置方式的市民，应趁早出手，越早出手越能获得更高收益。

　　【房产投资】

　　降息后买房更划算

　　此次降准降息后，个人住房公积金5年以上贷款利率由调整前的3.75%降为3.5%，商业贷款基准利率也由调整前的5.65%下调为5.4%，对于一些想要买房的个人和家庭来说，房贷压力变小了。

　　中金公司地产研究员表示，据测算，此次降息相当于20-30年按揭贷款的总还款额下降2.0%-2.7%，以30%首付比例测算，相当于有效房价下降1.6%-2.2%。而累计今年以来3次降息，效果相当于房价下降6%左右。

　　提醒：据统计，长沙楼市目前剩余的库存依然足够消化19个月，因此长沙房价可能暂时不会有太大变化。但保利地产的一位营销经理认为，下半年就不好说了，对于刚需族来说，现在买房不失为好时机。

　　【商业保险】

　　降息不能降保障

　　长沙某资深保险专家分析，降息后，对保险替代性较强的银行理财产品收益有望下降，而保险具有的保障功能优势更加明显。他表示，单从收益率波动而言，保险受此次降息影响不大。

　　湖南省保险协会秘书长曹瑞华此前也表示，保险最核心的本质是保障，因此，购买者在选择时应首先考虑保障，然后再考虑保险的理财功能。

　　提醒：经济下行周期因意外等情况发生更容易使家庭陷入窘境，因此降息周期可先购买意外保险，其次是寿险重大疾病保险，然后再考虑养老保险及带投资理财功能的保险。

　　【P2P理财】

　　“差异化”收益可期待

　　最近股市这么熊，创业板都变成“失业板”了，“还不如把钱放在P2P平台上，拿个18%的年化收益率来得实在”——长沙联贷天下董事长潘仁美在微信群里面如是说。

　　事实上，“最近投资者确实有回流的趋势”，长沙满满贷金融信息服务有限公司总经理龚伟明表示。

　　不过对于降息对P2P行业收益率的影响，长沙P2P平台爱善贷负责人、知名律师叶赛兰认为：“P2P产品收益可能随降息出现略微下调，但影响不会很明显。”随着银行系进入P2P，民间平台会做更多灵活的“差异化服务”，比如允许提前赎回、按天结算利息等。

　　提醒：一年期以上或可锁定收益。龚伟明则强调，投资者应尽量选择具有国资和上市公司背景或者是本地口碑好的、特色行业的P2P平台。

　　【互联网金融】

　　“宝宝”类产品收益跌破4%

　　6月30日，余额宝的7日年化收益率为3.510%，与降息后又上浮的3年期存款年利率相当。

　　相较于余额宝，理财通的收益率相对高些。记者6月30日登陆理财通发现，“广发天天红”的最近7日年化收益率依然停留在5%的水平，达5.0210%。不过其他几款稳健理财产品的收益率只有3.5%-3.6%左右。

　　提醒：由于互联网“宝宝”挂钩货币基金，而货币基金的部分收益来自银行大额协议存款，所以降息势必有所波及。建议选收益稳定且申购赎回等待时间较短的平台和产品。

　　【股市】

　　进入牛市下半场，赚钱越来越难

　　6月最后一个交易日，沪指在早盘巨震失守3900点后实现绝地反击，最后暴涨5.56%，重新回到4200点。业内人士认为，在经历超跌反弹后，市场人气有所提振，后市下跌空间不大。湖南资深投资者李布维直言，此轮调整完成之后，将进入牛市下半场。

　　提醒：“买什么都能涨”的时代已渐行渐远，牛市下半场必须严格控制仓位，无论别人多疯狂，都不要跟风，同时可能需要更换一些原来的股票。因为新一波行情的切换还可能会集中在上半场涨得少的股票中，比如一些大蓝筹，尤其是在半年报中业绩得到强有力支撑的股票。